Бизнес-план: R&D Lab ExaExa
Executive Summary
ExaExa — R&D-лаборатория по разработке и мелкосерийному производству AI/LLM рабочих станций с иммерсионным охлаждением.
Продукт: Deep Station One — высокопроизводительный сервер (AMD EPYC + RTX 4090 48GB) в съёмной раме внутри корпуса из прозрачного поликарбоната с иммерсионным охлаждением.
Ключевое преимущество: Себестоимость модифицированной RTX 4090 48GB — $2 380 (ниже рыночной цены $3 400, риск брака учтён). Полная станция от $7 990, продажная цена $11 985–14 380.
Рынок: Глобальный рынок иммерсионного охлаждения — $287M (2024) → $1B+ (2030), CAGR 23–35%. Взрывной рост спроса на AI-инфраструктуру.
Локация: Сербия (DOO). Налоговые льготы: двойной R&D-вычет, IP Box (3%), гранты до 80 000 €.
Запрос: Mini Grant Инновационного фонда Сербии — 80 000 € на оборудование лаборатории и первую серию из 5–10 станций.
1. Проблема
AI/ML-инженеры и небольшие AI-компании сталкиваются с тремя проблемами:
- Дефицит VRAM. Современные LLM (70B+ параметров) требуют 48GB+ VRAM. NVIDIA A100/H100 стоят $15 000–30 000 за карту. RTX 4090 — доступнее, но имеет только 24GB.
- Перегрев. GPU мощностью 450W+ в воздушных корпусах работают на пределе, троттлят, шумят.
- Цена входа в облако. Аренда GPU в облаке (Lambda, Vast.ai) — $2–4/ч за карту. За год набегает $17 000–35 000 за одну GPU.
2. Решение
Deep Station One решает все три проблемы:
| Проблема | Решение ExaExa |
|---|---|
| 24GB VRAM мало | Модификация RTX 4090 → 48GB (BGA rework + custom PCB) |
| Перегрев и шум | Иммерсионное охлаждение — тишина, стабильная температура |
| Дорогое облако | On-premise станция окупается за 4–6 месяцев vs облако |
3. Продукт
Deep Station One
| Параметр | Конфиг A (базовая) | Конфиг B (рабочая) |
|---|---|---|
| CPU | EPYC 7543P (32C/64T) | EPYC 7543P (32C/64T) |
| RAM | 256 GB DDR4 ECC | 512 GB DDR4 ECC |
| Накопители | 2× 4TB NVMe SSD | 2× 4TB NVMe SSD |
| Сеть | OCP 2.0 10/100GbE | OCP 2.0 10/100GbE |
| GPU | 1× RTX 4090 48GB | 2× RTX 4090 48GB |
| Охлаждение | Иммерсионное, бак + рама | Иммерсионное, бак + рама |
| Себестоимость | $7 990 | $12 400 |
| Цена продажи | $11 985–14 380 | $18 600–22 320 |
Подробный BOM → unit_economics.md
Дополнительные продукты
- DIY-комплект иммерсионного охлаждения — корпус + контроллер + масло для самостоятельной сборки
- Услуга GPU-модификации — перепайка 4090 → 48GB для клиентов
- Colocation / PaaS (Compute-as-a-Service) — аренда вычислительных мощностей наших машин через Vast.ai и Clore.ai.
- Custom Build (В перспективе) — сборка иммерсионных станций на заказ под специфические требования клиента (выбор платформы, CPU, GPU).
4. Рынок
4.1. Рост рынка иммерсионного охлаждения
| Показатель | Значение |
|---|---|
| Объём рынка (2024) | $287M |
| Прогноз (2030) | $1B+ |
| CAGR | 23–35% |
| Доля иммерсии в liquid cooling | ~17% (2024), растёт |
Источники: Grand View Research, Straits Research, Mordor Intelligence.
Драйверы роста:
- Взрывной спрос на AI/LLM-инфраструктуру
- Рост мощности GPU (450W → 600W+)
- Требования к энергоэффективности дата-центров
4.2. Целевые сегменты
| Сегмент | Описание | Потребность |
|---|---|---|
| AI-стартапы (5–50 чел) | Разработка и файн-тюнинг LLM | On-premise GPU с большим VRAM, низкий TCO |
| AI/ML-инженеры (фриланс) | Freelance inference и тренировка | Тихая мощная рабочая станция |
| Университеты / R&D-лабы | Исследования в AI, компьютерном зрении | Бюджетная альтернатива NVIDIA DGX |
| Крипто / PoW | Майнинг в иммерсии | Эффективное охлаждение, долгий ресурс |
Основной фокус: AI-стартапы и ML-инженеры в Европе и СНГ.
4.3. Конкуренты
| Компания | Страна | Продукт | Цена | Наш ответ |
|---|---|---|---|---|
| GRC | США | Rack-scale immersion | $50 000+ | Мы — edge/workstation, не rack |
| Submer | Испания | SmartPod | $100 000+ | Мы в 10× дешевле |
| Asperitas | Нидерланды | AIC24 | Корпоративный | Мы для малого бизнеса |
| LiquidCool | UK | Servers | $20 000+ | Нет GPU-мода, нет 48GB |
| Китайские моды | Китай | GPU 48GB only | $3 400/GPU | Нет полного решения, нет сервиса |
Позиционирование ExaExa:
- Ниша: Affordable AI workstation с иммерсией — $12 000–22 000 (vs $50 000+ у конкурентов)
- УТП: Единственный, кто предлагает полное решение (модифицированный GPU + иммерсия + контроллер + быстрая сеть и диски для LLM) в этом ценовом сегменте
5. Бизнес-модель
Источники дохода
| Поток | Описание | Маржа |
|---|---|---|
| Продажа станций | Deep Station One в конфигурациях A/B | 33–44% |
| DIY-комплекты | Корпус + контроллер + масло (без вычислительной начинки) | 50%+ |
| Услуга GPU-мода | Перепайка 4090 → 48GB для тех, кто принёс свою карту | $500–800/шт |
| Расширенная гарантия | Базовая 90 дней — бесплатно. Продление на 1/2/3 года (10/15/20% от стоимости) | Высокомаржинально |
| Colocation / PaaS (Облако) | Аренда машин через Community Clouds (Vast.ai, Clore.ai) | Окупает машину за 13-15 мес |
Unit Economics (Конфиг A — базовая)
| Метрика | Значение |
|---|---|
| Себестоимость | $7 990 |
| Цена продажи (×1.5) | $11 985 |
| Валовая маржа | $3 995 (33%) |
| Валовая маржа (×1.8) | $6 392 (44%) |
Подробно → unit_economics.md
6. Финансовый план (Year 1)
Стартовые инвестиции
| Статья | Сумма ($) |
|---|---|
| Оборудование лаборатории | 8 000 |
| Компоненты для 5 станций (Конфиг A) | 39 950 |
| Аренда (6 мес, NTP) | 3 000 |
| Юридическое (DOO, бухгалтер) | 2 000 |
| Расходники, тесты, прототипирование | 3 000 |
| Итого стартовые | ~55 950 ($) |
Покрывается Mini Grant (80 000 € ≈ $85 000): наш вклад 30% ($16 785), фонд 70% ($39 165).
Прогноз продаж (Year 1)
| Квартал | Станций | Выручка ($) | Маржа ($) |
|---|---|---|---|
| Q1 | 0 | 0 | 0 |
| Q2 | 2 | 23 970 | 7 990 |
| Q3 | 3 | 35 955 | 11 985 |
| Q4 | 5 | 59 925 | 19 975 |
| Итого Y1 | 10 | 119 850 | 39 950 |
Точка безубыточности
| Постоянные расходы (мес) | Сумма ($) |
|---|---|
| Аренда (NTP) | 500 |
| Зарплата (1 инженер, R&D льгота) | 1 500 |
| Бухгалтер | 200 |
| Расходники, интернет, прочее | 300 |
| Итого/мес | 2 500 |
При марже ~$3 995/станцию → безубыточность уверенно достигается при продаже 1 станции в месяц.
7. Налоговая стратегия
Подробно → tax_strategy.md
| Льгота | Эффект |
|---|---|
| Двойной R&D-вычет | Расходы на разработку × 2 в налоговом балансе |
| IP Box | 3% налог вместо 15% на доход от IP |
| R&D сотрудники | −70% зарплатных налогов |
| Mini Grant | До 80 000 € безвозмездно |
| NTP Beograd | Льготная аренда, нетворкинг |
8. Команда
| Роль | Имя | Компетенции |
|---|---|---|
| Основатель / инженер | Urgen Prochnoff | Hardware, BGA rework, проектирование |
| — | — |
9. Риски
| Риск | Вероятность | Влияние | Митигация |
|---|---|---|---|
| Брак GPU-мода (доска) | Средняя | −$200/доска | Тренировка на дешёвых картах |
| Брак GPU-мода (кристалл) | Средняя | −$1 500/чип | Введён страховой BGA-фонд ($150 на карту). Обязательная тренировка |
| Юридический (NVIDIA EULA/Trademark) | Низкая | Претензии вендора | Опора на Right to Repair, продажа системы под собственным брендом ExaExa |
| Технический (NVIDIA Driver Lock) | Средняя | Программная блокировка VRAM | Заморозка (pinning) проверенных рабочих версий драйверов в OS-образе станции |
| Рост цен б/у 4090 | Средняя | Сужение маржи | Закупка партиями при низких ценах |
| Выход 5090/Blackwell | Высокая | Обесценивание 4090 | Гибкость: переключение на новые GPU |
| Конкуренция из Китая | Средняя | Давление на цену | Качество, сервис, CE-сертификация, гарантия |
| Отказ в гранте | Средняя | Нехватка капитала | Бутстрап: начать с GPU-мода как услуги |
10. План действий (Q0–Q1)
- ✅ Подготовить бизнес-план и документацию
- Зарегистрировать DOO
- Подать заявку в NTP Beograd
- Закупить оборудование (BGA станция, паяльник, микроскоп)
- Провести 5 успешных тестовых реболов подряд на убитых картах с GDDR6X (RTX 3070 Ti / 3080)
- Собрать прототип Deep Station One
- Подать заявку на Mini Grant в Инновационный фонд
- Первые продажи (Q2)